编者语：
“炒概念轻易、利用落地难”一经成为区块链弗成窜匿的课题。“良多区块链生意最终没有能很好落地的一个主要缘由，由于用错了方向，它没有是根据金融自己的纪律来利用这项本领来束缚金融课题。”CFT50学术成员、上海新金融争论院副院长刘晓春正在2019第六届寰球租赁业合作力论坛峰会上宣布重点报告时示意。敬请赏玩。
报告人/刘晓春（上海新金融争论院副院长）
我主要从金融科技角度瓜分一些认得。
把风控全面拜托给科技，这是最大的告急
开始，我感慨假设要用好金融科技，开始要深切地领会金融生意，然后才华够更好地、更充分地应用好金融科技。租赁业理论上以及其他生意是一律的，人材是最主要的。不管是甚么科技，科技的面前是人，人创造了科技，人来利用科技，科技帮忙咱们束缚了许多人所没有太恐怕做到的办事。
不过反过来，当咱们应用科技后，还会孕育许多新的课题，须要再去创造更多的科技来束缚应用科技历程中孕育的新课题。因而这是一个轮回，正在这之中，人是最主要的。一切科技创造的时分，正在科技范畴它是最主要的，对于科技处事人员来说，科技也是第一名的。不过对付应用科技的部门、范畴来说，科技仅仅咱们的器械，它弗成能主导咱们的生意，也弗成能主导人的动作，应该是人、生意来疏导科技的应用。这是我想讲的第一点。
第二，科技自己是中性的。科技没有带有公德的天分，没有拥有改善人类公德的才略，也没有这个负担，因而没有要希望科技来束缚人类全部课题，以至人类社会公德层面的课题，这是科技束缚没有了的。
正由于如许，科技没有仅束缚没有了公德水平的课题，也束缚没有了人类自己的诺言水平。席卷从金融角度来说，人的还款才略等课题。举一个简捷的例子，用科技、云算计、大数据、AI画像，犹如束缚了所谓的诺言课题。不过做租赁的以及搞银行的一律，当咱们去侦察一个客户的诺言课题时，没有仅仅是侦察从公德层面讲的还款心愿的课题，更主要的是还款才略的课题，而还款才略里面更多的是筹备才略的课题，这些没有是说用金融科技就恐怕把客户这方面的才略进步的。
因而金融科技也许帮忙咱们更好地分解客户的还款才略、还款心愿，但并没有能束缚客户自己的还款才略以及还款心愿的课题。对于科技的领会依然要返回到生意自己的逻辑。而今有良多鼓吹金融科技的，每每以为它也许把课题都束缚了，那么只有放贷款就也许了。我想正在租赁范畴是弗成能的。假设把告急办理、告急掌握全面拜托正在科技的身上，这就会是最大的告急。
迩来我时常以及许多搞金融科技的年老人调换。稀奇是这段时光，良多年老人跟我讲：刘行长，原本我认为用科技、大数据本领恐怕掌握好这些告急，但两年下来最终发明根基掌握没有住。为甚么？由于人的公德底线有时分是随着境况的改变浮动的，也会随着自身才略的改变而浮动。
举一个简捷的例子，许多小贷公司正在给一些屯子地带、三四线都会的年老人放贷款去买车子。以后他们归纳道，给这些群体放贷款，普通一致没有能逾越五万群众币，贷款额正在三万上下。我说为甚么？他说放贷款逾越五万群众币以至是十万的话，借钱人就会呈现了。也便是说，对付这个支出层次的年老人，逾越五万的贷款就逾越了他的公德底线。
假设咱们给这样的企业太多的贷款，也会呈现一致状况，太多的资金冲昏了他们的思维，冲垮了他们束缚筹备的底线，以至公德底线，直至资金链断裂。因而科技自己是中性的，弗成能束缚人真正的才略以及公德课题。
我适才讲的便是要充分领会咱们的生意。许多的生意逻辑，例如说制度、过程，自己便是为领会决可靠性、确切性的课题，还有弗成改动的课题。例如说办生意要复核，复核的影响：一是为了确切性，二是彼此局部，保险信息的正确性、可靠性，同时也是防改动。办完生意要盖印，也是为了防改动、可回首。
人类多少千年来是经过不停地制度改革、本领改革来束缚这些课题的，并没有是说而今某一项新的本领，新发觉了这样的才略，而是说大概更新的本领，也许更好地束缚原本正在制度、过程中要束缚的课题，这也是认得生意的一个主要方面。
再例如说，支票、汇票，没有仅要异常印刷，来保险支票的可靠性，同时支票开进来后要编号、盖印，正在流转历程中要背书。为甚么要背书？由于支票、汇票之类仅仅钱的代表，并没有是钱自己，正在流转的历程中，既要防伪，也要保险这个钱最终恐怕收回首，假设收没有回首，也许一起回首往昔。因而须要背书。
从这个角度来说，也许看到，区块链本领理论上仅仅来束缚这个课题的。假设从这样一个生意逻辑来思虑利用这个本领，这个本领就也许利用到正确的方向。假设神化这个本领，有大概开垦的方向便是正确的。这也是良多区块链生意最终没有能很好地落地的一个主要的缘由，由于用错了方向，它没有是根据金融自己的纪律来利用这项本领来束缚金融课题。
融资难以及贵，没有正在科技的才略界限
有两个年老人跟我讲，看到消息，宗旨很器重小微企业融资难、融资贵的课题，想经过本领来束缚融资难、融资贵的课题。我以为，融资难、融资贵没有是本领能束缚的课题。
为甚么？融资贵是两方面的课题，一个是资金墟市的供求联系的课题，二是借钱人自己的告急课题，即所谓的专科讲到的告急溢价的课题，租赁也会碰着这个课题。信贷中固然有良多办理的老本，但这个老本正在信贷老本中所占比重很小，因而本领也许帮忙进步效用，升高办理老本。不过没法升高资金老本，也没法升高客户的告急水平，因而我说本领没有方法束缚融资贵的课题。
对于融资难的课题，我适才讲了，由于本领弗成能进步借钱人的还款才略，也弗成能进步借钱人的筹备水平。本领应该帮忙束缚的是更好地判别没有能贷款的人，让没有能贷款的人尤其难贷到款，贷没有到款，这才是对于的。
假设没有领会生意自己，单纯地说科技也许束缚课题，这样是用没有好科技的。其余，对付科技自己也要有一个主观的认得。一切科技都有它的特征、拿手，不过一切科技特定也有其限度性大概说合用的范围，逾越了特定的范围，也是束缚没有了课题的。
神化区块链轻易变成的误区
说一下迩来最热的区块链的课题，毫无疑问区块链是一个很是有前程的根底办法类的本领，但而今来讲应该还仅仅初期繁华阶段。讲到区块链本领的时分，每每咱们都是像背口诀似的讲一些课题，例如散布式账户的课题，点对于点的课题，弗成改动、可回首还有智能合约的课题，不过许多各人正在鼓吹区块链的时分，把这些功能都神化了，以至于注释正确。
开始谈一下散布式账户的课题。它的称号叫做散布式账户，这个账户以及银行、租赁的账户是没有是一个概念？理论上没有是的。散布式账户理论上是指信息的储藏办法。也便是说，按原本的信息储藏办法，一个帐本便是一个帐本，以后有了IT、科技，帐本都放到IT系统，为了安全搞了两地三焦点，还有备份，但始终是正在一个地点、两个地点大概三个地点储藏。
从区块链的角度说，例如，我而今讲的实质，正在场的一切人都听到了，大概一切的人均可以把它录下来，统一个信息正在一切的节点上同时施行储藏，这便是所谓散布式账户的概念。咱们所讲的账户本来是指一整套的会计制度、会计法则、会计核算过程。我看到有一个经济学教授（没有止一个），各处正在讲区块链的散布式账户也许颠覆复式记账法，我感慨这没有应该是经济学教授，他连复式记账法究竟是甚么样的概念都没搞领会。
没有管信息储藏办法怎样样，每一笔生意依然按假贷记账法施行纪录以及核算，每一笔付出、每一笔支出的性子是甚么必需清爽，这才是咱们所讲的复式记账法的概念，这以及怎样放帐本是两个概念。这个课题是正在区块链的鼓吹中很是正确的一个概念，各个地点记信息没有等于账户的记账办法有区分，核算依然要根据一套法则来。假设这个搞错了，开垦方向特定是正确的，了局也没有会乐成。
再讲到弗成改动、可回首的课题，我适才说了这个本领并没有是仅有的，不过没有是以及传统的盖印比拟特定是更无效率、更好，也要看是正在甚么样的环境下利用。
区块链本领正在鼓吹中还有一个正确，席卷讲到的大数据、云算计、画像也是一律的。区块链上，当一笔账记出来以来，普通的状况下改正没有明晰，后面一系列的买卖、运作都是可回首的，也改没有明晰。但这是否代表这个信息大概这笔生意便是可靠的？也没有能这样说。就像堆栈的记账，依然要讲账实符合，简直外观。有的说区块链是可回首的，例如，咱们正在饭铺里用餐，饭铺会说菜是区块链的，也许回首菜的栽培历程以及利用的肥料是没有是有机的。区块链自己没有能束缚这个课题。假设要束缚这个课题，必需有其他更多的本领相称套，才有大概。
反过来看，而今有些人由于感慨区块链上是可靠的，因而可托，可托就变为了有诺言，有诺言就也许放贷款了，这个逻辑线自己便是正确的。当上区块链以来这些数据没有能改，以及这些数据自己的可靠性是其它一个概念。
再讲智能合约本领。例如观察方法，职工跟总司理订立了绩效观察方法，放到区块链上就改没有明晰，那是没有是特定就会兑现？没有是的，大概开个董事会就没有兑现了，由于一年筹备下来有些状况产生改变了。因而，区块链是没有能束缚这些课题的。
总的说来，咱们对于科技、本领自己的限度性、合用性，正在甚么样的范围内利用，要有醒悟的认得，这样才华用得好本领。弗成承认，区块链是一个很好的下层本领。但至多到今朝为止，我感慨还有多少个课题须要束缚。一个是效用课题，二是须要有其他的本领，席卷人工过程来与其相称套。三是区块链本领还有一个特征，须要许多相干方一统上链，怎样样来和好相干方一统上链？例如供应链金融、跨境结算，专家上链，银行的课题束缚了，但对于相干方有甚么优点？
应用科技，要领会它的限度性
迩来被炒得很热的libra，个中一个讨论是要束缚跨境结算的课题。假设想要合法合规地束缚跨境结算的课题，Libra束缚没有了。假设真想束缚的话，只可利害法没有合规地束缚，而作歹没有合规地束缚是没有是特定要经过libra，是没有是它的动机特定是最佳的？很难说。就像假设有人转化钱进来，找地下钱庄就也许了，根基没有须要金融科技，一个电话就也许做到，多少乎是时刻的。
假设要合法合规地施行跨境结算，没有仅仅是本领的课题，更主要的是法则、制度课题，触及各个国家的交易办理以及外汇办理的课题。因而这没有是简捷地人与人之间点对于点的支拨课题。因而每项本领都有其限度性。
再者说，应用金融科技以来支拨也许更快。那是没有是一切的支拨都须要更快？就像租赁一律，货色租往昔了，按月、按季、按年付租费，没有生存要快的课题。由于分歧的商业模式，支拨要求是没有一律的。
再例如，更好地获客的课题，便是所谓的互联网头脑。不过我领会的，大普遍的金融生意、金融产物以及普通的工商企业的产物、办事是没有一律的，分歧正在何处？普通的工商企业的产物以及办事，与客户之间是生意的联系，卖进来、收回钱，这笔生意就停止了。不过金融生意，也许说大普遍的金融生意根底上是一个历程。例如客户司理拉取款，拉进取款是没有是示意这笔生意停止了？并没有，不断要比及这个账户销失落为止，才华说这笔生意停止了。
租赁、贷款没有是说检查得越快，放得越快就也许，由于贷款放进来，最终是要收回首的。为甚么现金贷、P2P会出这么多课题，由于它背叛了这个纪律，认为只有把客户猎取出去，贷款放进来就乐成了，这固然是要出课题的。因而金融产物及办事没有能简捷地套用所谓的长尾外貌。例如拼多多就也许不停地降维，不停地把产物代价压上来，产物质量降落去，让低支出的人群来买产物。但租赁、银行弗成能把贷款告急规范升高，那是弗成能的。因而这是两种全面分歧的产物。
要用好科技，一方面必需对付生意自己要有粗浅的领会，另一方面对付科技的限度性也要有粗浅的领会，这是两方面的课题。
金融科技时期，传统租赁业有哪些改革空间？
由于我不断是做银行的，对付租赁是生手，不过没有懂迂曲者无畏，说两句脑洞大开的话，没有特定对于。
正在金融科技的条件下，稀奇是5G、区块链、万物互联的条件下，租赁是没有是也许更多地改革，标的物的范围是没有是也许更扩张。租赁往日更多的是设施、厂房，此后，更拥有科技性的货色可弗成以也施行租赁？由于我分解而今许多中小企业正在进级改革、智能改革的历程中，没有仅有呆板人自己物的须要，也有物的运作的法式大概才华的须要，这些货色一次性投放的话，资金没有够，那可否引入租赁，将标的物的范围扩张到这些货色？
许多中小银行正在科技参预上，一方面是指望恐怕有参预，不过另一方面，从银行的角度来说，为了客户信息、账户的安全，没有承诺把这些当中外包给相干的科技公司，因而分散参预也很难。那么租赁正在这方面可否起到特定的影响，这也是标的物范围的课题。
第二，租赁办法的课题，今朝租赁普通状况下是一笔对于一笔，例如一架飞机，一艘船，一台呆板。正在万物互联的状况下，大概须要一个群、一个家产链的租赁，没有论群、块大概链也好，租赁办法能否有所改革？正在这个改革历程中，大概没有仅是单个公司做，例如说正在家产链上，运用区块链大概其他本领，也许由许多租赁公司一统为一个家产链、家产群单干协调地施行租赁。运用区块链的本领，这种租赁办法也是也许思虑的。
另一个是收费办法的课题，今朝根底上是以及折旧差没有多的线性收费，那正在万物互联的状况下，有没有大概根据生意量来收租赁费？由于其运作办法分歧了，也也许从企业的经济核算的角度来说，把原本的流动老本变为可变为本，这样是没有是也许？这大概须要与其他的租赁公司以及银行一统经过区块链、智能合约的本领，更好地来保险正在企业资金回流的时分，直接经过智能合约正在银行贷款、资本、租赁用度之间按比率主动接收。因而我想这些课题是没有是也许用区块链本领束缚，来改革租赁席卷内部办理？
时光有限，就以及专家瓜分到这边，没有足之处请专家多多教正，感谢！（完）
文章起因：微信大众号“金融科技争论”2019年11月17日（本文仅代表作家概念）
本篇编写：王诗琪